手中有1元錢，一年后，1元錢還在，但未必還值1元錢。存錢是為得利息，其實卻在虧損，實際預(yù)期年化收益是負(fù)的，意識到這一點后，市民理財要求更加迫切。

　　作為普通市民來說，尤其是在當(dāng)前通脹預(yù)期強(qiáng)烈，又趕上股市、樓市不景氣，存錢還是花錢？買房、買車還是買債券、買黃金？怎樣才能使手中辛苦賺來的錢保值增值？

　　現(xiàn)象：存在銀行拿利息不甘心

　　從國家統(tǒng)計局公布的CPI來看，4月CPI同比增長2.8％，有專家分析，未來幾個月，通脹壓力很可能上升。目前銀行1年期預(yù)期年化利率為2.25％，以全年通脹率3％計算，在這一年內(nèi)如果既沒有買房又沒買黃金，也沒有其他預(yù)期年化收益更高的預(yù)期年化收益，而只是把錢存在銀行里拿定期利息的話，在預(yù)期年化利率不變的情況下，您會發(fā)現(xiàn)，雖然拿到了銀行支付的存款利息，但是隨著物價的上漲，到手的錢看似多了些，但反倒更不值錢了。

　　以1萬元定期存款為例，一年后本息合計10225元?？墒?，假設(shè)全年通脹率3％，目前花1萬元可買到的東西，屆時可能就需要花10300元才行。也就意味著，屆時，即便您手中有10225元，其實際價值已縮水0.75％，存錢不賺反賠。

對策：市場不景氣，短期理財成避風(fēng)港

　　以往，在低預(yù)期年化利率甚至是負(fù)預(yù)期年化利率情況下，普通投資者往往會將目光轉(zhuǎn)向股市、樓市、金市等高風(fēng)險、高預(yù)期年化收益產(chǎn)品上，不過近期股市不景氣，樓市受政策打壓，金價已升在高位，于是普通市民對這些投資品種也謹(jǐn)慎有加。

　　在這種情況下，銀行的短期理財產(chǎn)品引起了市民的關(guān)注。最近工農(nóng)中建交、浦發(fā)、中信、光大、郵儲等多家銀行都推出了短期或超短理財產(chǎn)品，受到了市場的熱烈追捧。以某行不久前推出的一款超短期的5天理財產(chǎn)品為例，年化歷史預(yù)期年化收益率可達(dá)到3％左右，達(dá)到活期存款預(yù)期年化利率的8倍多。而多家銀行推出的3個月期、6個月期的此類產(chǎn)品中，年化歷史預(yù)期年化收益普遍也能超過1年期定期存款。既穩(wěn)妥又有流動性，市民當(dāng)然買賬。工行省分行相關(guān)理財師介紹。

　　據(jù)了解，目前銀行推出的短期、超短期理財產(chǎn)品通常投資方向為短期金融債、企業(yè)債、信托計劃等風(fēng)險相對較低的領(lǐng)域。

　　建議：高收入人群可介入風(fēng)險理財

　　現(xiàn)在銀行發(fā)行了眾多理財產(chǎn)品，從投資方向看，信貸類理財產(chǎn)品預(yù)期年化收益相對要高得多。目前杭州一些銀行發(fā)售的信貸類理財產(chǎn)品，預(yù)期年化收益高的有8％左右，不過，這些理財品種對資金量要求也高，一般要求投資門檻在百萬元以上，期限最長在1至2年，資金量比較大，抗風(fēng)險能力比較強(qiáng)的投資者可考慮這些產(chǎn)品。

　　此外，高收入人群也可考慮高風(fēng)險產(chǎn)品。長期來看，目前股指在2500多點應(yīng)該是一個相對底部，如果有較高的抗風(fēng)險能力，此時應(yīng)該考慮適度建倉。工行理財專家認(rèn)為，股市向來有買漲殺跌的做法，現(xiàn)在股指一路下跌，眾多投資者更多的是恐慌而不是理性，于是一路斬倉；他認(rèn)為股市短期內(nèi)可能還會下跌。但是，眾多股票已具有投資價值，如果有一定的抗風(fēng)險能力又不急功近利，此時分批介入也許正是時候。