分紅險(xiǎn)，顧名思義就是給予一定分紅的保險(xiǎn)。也就是每個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后，保險(xiǎn)公司會(huì)將該年度分紅保險(xiǎn)可分配盈余的至少70％分配給消費(fèi)者。它的預(yù)期年化收益率一般為1.5％至2％的固定預(yù)期年化利率再加上分紅?？傮w來說，分紅險(xiǎn)起著儲(chǔ)蓄替代的作用，它適合對(duì)風(fēng)險(xiǎn)承受能力不強(qiáng)的消費(fèi)者，長期型產(chǎn)品可以一定程度上抵御通貨膨脹。

　　目前市場(chǎng)上銷售的分紅險(xiǎn)形式主要有三類：兩全險(xiǎn)、終身壽險(xiǎn)和年金險(xiǎn)。在分紅方式上，國內(nèi)的分紅產(chǎn)品主要分為保額分紅和保費(fèi)分紅。

　　保險(xiǎn)公司把通過利差損、死差損和費(fèi)差損產(chǎn)生可分配盈余的70％給消費(fèi)者。保險(xiǎn)代理人當(dāng)初介紹產(chǎn)品時(shí)，紅利狀況僅僅是一個(gè)假設(shè)，并不能代表該產(chǎn)品派發(fā)紅利的實(shí)際水平。

　　王先生前幾年在銀行購買了一份5年期分紅保險(xiǎn)，保費(fèi)繳了4萬元，可他去年分紅險(xiǎn)的紅利為400多元，除以4萬保費(fèi)，分紅率就只有約1％，王先生直犯嘀咕，為什么分紅這么低呢，當(dāng)初購買時(shí)不是說分紅險(xiǎn)一年分紅起碼有4％的預(yù)期年化收益嗎？

　　專家分析王先生這種情況認(rèn)為，保險(xiǎn)公司把通過利差損、死差損和費(fèi)差損產(chǎn)生可分配盈余的70％給消費(fèi)者。保險(xiǎn)代理人當(dāng)初介紹產(chǎn)品時(shí)，紅利狀況僅僅是一個(gè)假設(shè)，并不能代表該產(chǎn)品派發(fā)紅利的實(shí)際水平。

　　由于分紅預(yù)期年化收益率依賴于保險(xiǎn)公司的投資經(jīng)營能力，很容易造成前期銷售消費(fèi)者對(duì)投資預(yù)期年化收益預(yù)期與實(shí)際回報(bào)相差甚遠(yuǎn)。分紅本身存在諸多不確定因素，分紅率有可能低于4％，甚至紅利為零的可能性也存在。此外，因?yàn)橥侗３跗诳鄢艘欢ǖ某杀举M(fèi)用，相應(yīng)的利潤并不能以紅利除以保費(fèi)來簡單計(jì)算。

　　專家認(rèn)為，對(duì)家庭來說，純粹的分紅保險(xiǎn)并不能算完備的保險(xiǎn)計(jì)劃。以王先生為例，他購買的分紅險(xiǎn)合同中規(guī)定身故賠付金、滿期給付金均為4.19萬元，但他保費(fèi)卻繳了4萬元，因此，一旦出險(xiǎn)后，張先生只能得到微少的補(bǔ)償金，意外、醫(yī)療的保障都沒有。

　　目前，分紅險(xiǎn)分為銀行銷售和代理人銷售兩種版本。但銀保分紅險(xiǎn)偏重儲(chǔ)蓄和投資，只能獲得比銀行儲(chǔ)蓄利息更高的預(yù)期年化收益，保障功能很有限。