今年47歲的劉先生，是某外資企業(yè)的部門經(jīng)理，稅后月收入10000元，年末有2萬元分紅；45歲的妻子為一家金融機構(gòu)職員，月收入4000元；女兒在上大二，2萬元的年末分紅足夠支付她一年的教育費用。除去家庭月支出8000元和保費月支出1000元，每月可有5000元的節(jié)余。

一家人的現(xiàn)住房面積90平方米左右，價值55萬元，按揭已還訖。劉先生手中持有市值30萬元的股票和40萬元的人民幣定期存款。為了兩年后女兒出國留學(xué)，劉先生還準備了3萬歐元（折合人民幣29萬元）。雖知夫妻倆今后的退休金加起來才2000元，但由于家底殷實，他從未擔憂過自己的退休生活。有這么多資產(chǎn)和未來收入，應(yīng)該能保障退休后35年的生活水平了吧？劉先生抱著幾乎肯定的想法問理財師。

統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，改革開放以來，中國經(jīng)濟以年平均9.5％的速度增長，幾乎是美國的三倍。經(jīng)濟的高速成長使民眾的財富迅速累積，而生活費用也不斷提升。如何使手中的現(xiàn)金保值，同時還能維持家庭的日常開銷，且能應(yīng)付退休養(yǎng)老，成為現(xiàn)代中國人的新課題，而眾所周知，日后我們每月領(lǐng)取的國家基本養(yǎng)老金很難切實保障退休后滿意的生活質(zhì)量。在了解了社會化養(yǎng)老與現(xiàn)實生活之間的差距后，人到中年就應(yīng)該考慮如何為自己積累養(yǎng)老金的問題。天上不會掉餡餅來，自己如果沒有未雨綢繆早做打算，晚年幸福生活從何而來？

要做好養(yǎng)老計劃，必須考慮六大因素：負擔與責(zé)任（有無尚需償付的貸款、是否需要撫養(yǎng)親屬或養(yǎng)育子女等等）、住房條件（涉及生活費用的高低）、收入狀況、勞保給付、通貨膨脹、健康情況等。下面我們綜合考慮這六個方面，對劉先生的養(yǎng)老規(guī)劃做個分析。

家庭財務(wù)狀況分析

劉先生工作收入較高，47歲開始為自己準備養(yǎng)老金也為時不晚。他正處于事業(yè)的頂峰期，收入高而且穩(wěn)定，有良好的現(xiàn)金流；負擔雖然不輕，但完全有能力應(yīng)付。在經(jīng)歷了10多年的職場打拼后，已擁有一個比較豐裕的資金基礎(chǔ)。根據(jù)劉先生的敘述，我們對他的家庭財務(wù)情況整理如下：

劉先生的家庭財務(wù)狀況表

家庭年度收入（元）家庭年度支出（元）主要家庭資產(chǎn)

張先生年收入140000年生活支出96000定期存款40萬元

張?zhí)晔杖?8000保費支出1200030萬元存款利息收入8640教育支出20000他人借款3萬歐元（折人民幣29萬元）股票收益15000自用55萬元。

收入總計211640支出合計128000資產(chǎn)合計154萬元年度盈余83640

家庭儲蓄能力40%

劉先生有較高的工作收入，愛人也工作穩(wěn)定，而且已經(jīng)積累了相當?shù)募彝ヘ敻?；目前家庭無任何負債，住房已全額付清貸款；無贍養(yǎng)老人的負擔，而小孩已讀大二，行將畢業(yè)，而且也已經(jīng)準備了豐厚的本科教育和留學(xué)基金。目前，對劉先生而言，最大的問題是如何合理做好配置家庭資產(chǎn)，使資產(chǎn)在對抗通貨膨脹的同時，保值增值，從而使退休后還能維持退休前的生活水平。我們建議應(yīng)主要須做好兩個方面的籌劃：一是做好家庭財務(wù)保障計劃，二是要作好對養(yǎng)老金的測算和籌集、準備。

首先我們要分析的是家庭生活支出。劉先生家庭生活方面的支出較多，占據(jù)了月收入的57％，對一般家庭來說，應(yīng)該是偏高了。但是，提高家庭的生活品質(zhì)也是家庭理財很重要的一個方面，量入為出是我們生活和理財?shù)囊粋€原則，有什么樣的收入就享受什么樣的生活水平。考慮到劉先生家庭負擔較輕，當前和今后收入的主要安排是享受當前的生活和保障退休生活水平。因此，理財師認為，以劉先生的家庭收入來看，這樣的生活支出數(shù)目也是合情合理的，關(guān)鍵是要合理安排好支出項目，注重提高生活品質(zhì)方面的支出，而不是盲目地胡亂消費。

其次，我們通過劉先生家庭的資產(chǎn)安排看出，劉先生的家庭資產(chǎn)安排走向了兩個極端。除去其女兒的留學(xué)專項基金和自用房地產(chǎn)，家庭生息資產(chǎn)主要為定期存款和股票，各占57％和43％。股票從近幾年中國股市來看，風(fēng)險極大；而定期存款雖然安全，但收益偏低，難以抵御通脹帶來的貶值風(fēng)險。