利息損失幅度是指保險(xiǎn)資金投資率低于有效保險(xiǎn)合同平均利率的損失。這種差異主要是由于壽險(xiǎn)公司資金管理的使用，受社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化的影響，尤其是在中國壽險(xiǎn)業(yè)投資渠道狹窄的情況下，同樣情況下也是如此。人壽保險(xiǎn)利率與銀行存款利率掛鉤。但是，壽險(xiǎn)公司的經(jīng)營指導(dǎo)思想、企業(yè)戰(zhàn)略決策、核算方式方法等方面的因素與利差損的產(chǎn)生也有直接的關(guān)系。

壽險(xiǎn)產(chǎn)品的費(fèi)率厘定是基于預(yù)定的利率、預(yù)定的成本率和預(yù)定的死亡率。一般來說，由管理水平和壽命表確定的預(yù)定比率和預(yù)定死亡率相對(duì)穩(wěn)定，因此預(yù)定利率的確定對(duì)壽險(xiǎn)管理有重大影響?！吨袊ｋU(xiǎn)法》第第一百零五條規(guī)定：“保險(xiǎn)公司資金的使用僅限于國務(wù)院規(guī)定的銀行存款、國債、金融債券和其他形式的資金使用。”對(duì)保險(xiǎn)資金運(yùn)用的限制使得壽險(xiǎn)產(chǎn)品的預(yù)定利率主要依據(jù)銀行存款利率制定。由于沒有深刻考慮到經(jīng)濟(jì)形式的變化可能引起的銀行利率的波動(dòng)，導(dǎo)致以銀行存款為主要運(yùn)用渠道的壽險(xiǎn)資金收益率，因銀行降息而達(dá)不到產(chǎn)品預(yù)定利率水平而對(duì)壽險(xiǎn)經(jīng)營帶來損失。

利率損失是指在有效合同金額下利用平均利率造成的資本投資損失。從表面上看，壽險(xiǎn)公司的利潤損失在壽險(xiǎn)公司的應(yīng)用領(lǐng)域中產(chǎn)生，受社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化影響，特別是在中國壽險(xiǎn)業(yè)投資渠道狹窄的情況下，尤其是在單壽險(xiǎn)的情況下。保險(xiǎn)利率與銀行存款利率掛鉤。然而，事實(shí)上，利潤率的損失直接關(guān)系到壽險(xiǎn)公司的指導(dǎo)思想、企業(yè)的戰(zhàn)略決策、會(huì)計(jì)方法等方面。

盲目追求業(yè)務(wù)規(guī)模是根本原因

過去的十年是中國保險(xiǎn)業(yè)發(fā)生巨大變化的一段時(shí)期。由獨(dú)家經(jīng)營發(fā)展為多家經(jīng)營;由壟斷的市場發(fā)展為競爭的市場;由混業(yè)經(jīng)營走向?qū)I(yè)經(jīng)營;由人民銀行代管發(fā)展為設(shè)立政府專門的監(jiān)管部門。這些都為保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造了良好的社會(huì)環(huán)境。多個(gè)經(jīng)營主體的出現(xiàn)使壽險(xiǎn)市場開始有了競爭，但在競爭中絕大多數(shù)公司都把“搶市場、爭份額”當(dāng)作這一時(shí)期的主要經(jīng)營思想和戰(zhàn)略目標(biāo)。圍繞這一目標(biāo)，各家公司都競相以高預(yù)定利率推出自己的產(chǎn)品，以一些不正常的手段去“創(chuàng)造”保費(fèi)，這些行為都為今天的利差損埋下了隱患，是產(chǎn)生利差損的根本原因。

經(jīng)營體制上的弊端是直接原因

由于大多數(shù)壽險(xiǎn)公司實(shí)行一級(jí)法人會(huì)計(jì)制度，分支機(jī)構(gòu)和分公司的考核主要以單一保費(fèi)為基礎(chǔ)，分支機(jī)構(gòu)可以在預(yù)付款中提取一定比例的一次性費(fèi)用。收入和分支機(jī)構(gòu)的利潤或損失與經(jīng)營者沒有直接責(zé)任和利益關(guān)系。在“成本為本，賠本為法人”的經(jīng)營體制下，一些分公司的經(jīng)營者意識(shí)到，個(gè)人保險(xiǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模越大，利潤損失越大，但“充分發(fā)揮自己的利益”?！爸箵p”，很明顯，虧損行業(yè)也要做好。這是直接的利潤損失原因。