現(xiàn)如今,我國政府大力進行基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),險資也尋到了投資的新契機,開始在基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域進行探索。據(jù)調(diào)查獲悉,近日保監(jiān)會對險資間接投資基礎(chǔ)設(shè)施立規(guī)。
險資不得直資基礎(chǔ)設(shè)施項目
保險資金要拐個彎投資基礎(chǔ)設(shè)施,不能直接上。
為了防范風險,保監(jiān)會明確,作為委托人的險資,不得有以下行為：直接投資基礎(chǔ)設(shè)施項目；投資未依法注冊的投資計劃；利用投資計劃違法轉(zhuǎn)移保險資金；妨礙相關(guān)當事人履行投資計劃約定的職責；投資計劃約定或者法律、行政法規(guī)以及中國保監(jiān)會規(guī)定的其他禁止行為。
按照《辦法》,險資可以用投資計劃,采取債權(quán)、股權(quán)、資產(chǎn)支持及其他可行方式投資基礎(chǔ)設(shè)施項目。
《辦法》所稱保險資金間接投資基礎(chǔ)設(shè)施項目,是指委托人將其保險資金委托給受托人,由受托人按委托人意愿以自己的名義設(shè)立投資計劃,投資基礎(chǔ)設(shè)施項目,為受益人利益或者特定目的,進行管理或者處分的行為。投資計劃是指各方當事人以合同形式約定各自權(quán)義關(guān)系,確定投資份額、金額、比重、期限、資金用途、收益支付和受益轉(zhuǎn)讓等內(nèi)容的金融工具。
保監(jiān)會要求,保險資金間接投資基礎(chǔ)設(shè)施項目,應當遵循安全性、收益性、流動性和資產(chǎn)負債匹配原則。
同時,保監(jiān)會還對投資計劃投資的基礎(chǔ)設(shè)施項目進行了規(guī)定。要求投資計劃應當符合以下條件：符合國家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)政策；項目立項、開發(fā)、建設(shè)、運營等履行法定程序；融資主體無不良信用記錄；融資主體取得有關(guān)部門頒發(fā)的業(yè)務(wù)許可證；保監(jiān)會規(guī)定的其他條件。
受托人管理費10%計提風險準備金
要當險資的受托人,得利益捆綁。
為了防范風險,保監(jiān)會還要求作為受托人的保險資產(chǎn)管理公司、信托投資公司、產(chǎn)業(yè)投資基金管理公司等專業(yè)管理機構(gòu),應當建立相應的凈資本管理機制和風險準備金機制,確保滿足抵御業(yè)務(wù)不可預期損失的需求。風險準備金要從投資計劃管理費收入中計提,計提比例不得低于10%,主要用于賠償受托人因違法違規(guī)、違反受托合作、未盡職等給投資計劃財產(chǎn)或者受益人造成的損失。不足的,受托人應當使用其固有財產(chǎn)進行賠償。
去年底,國家發(fā)改委官員公開表示,針對重點領(lǐng)域建設(shè)項目的長期投資,要大力發(fā)展債券投資計劃、股權(quán)投資計劃、資產(chǎn)支持計劃等融資工具,延長投資期限,引導社保資金、保險資金等用于收益穩(wěn)定、回收期長的基礎(chǔ)設(shè)施和基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)項目。
中國經(jīng)濟步入發(fā)展“新常態(tài)”,保險資金投資間接基礎(chǔ)設(shè)施數(shù)量的增加,使得保監(jiān)會不得不小心翼翼地守衛(wèi)著這塊領(lǐng)域,免接“最后一棒”。
包括債權(quán)投資計劃、信托計劃、商業(yè)銀行理財產(chǎn)品等另類投資正不斷出現(xiàn)在險資的投資標的中。2014年11月底的數(shù)據(jù)顯示,在近8.95萬億的保險資金運用余額中,另類投資已超過1.7萬億元,占比19%。和2012年末不到10%的占比相比,發(fā)展速度十分驚人。
數(shù)據(jù)顯示,2014年險資約1.9萬億的其他類投資中,基礎(chǔ)設(shè)施債權(quán)計劃、股權(quán)投資和信托投資,三項共計1.66萬億,占比87%,如再加上1150億的不動產(chǎn)(包括自用性),前四類占比則達93%。
太平洋提示：近日保監(jiān)會在業(yè)內(nèi)下發(fā)了關(guān)于保險資金間接投資基礎(chǔ)設(shè)施項目管理暫行辦法,并規(guī)定險資不得直資基礎(chǔ)設(shè)施項目。另外,各企業(yè)若要當險資的受托人,得利益捆綁,且受托人管理費以10%計提風險準備金。以上為太平洋保險為您提供的關(guān)于保險內(nèi)容的介紹,具體的保險產(chǎn)品咨詢和服務(wù)內(nèi)容,請訪問太平洋保險官網(wǎng)m.255ft.cn及撥打客服熱線95500進行咨詢。