保險合同的終止是指保險合同權益和責任的結束、消失。廣義的合同終止包括合同的解除。人身保險合同訂立后,在保險持續(xù)期間可因各種原因導致保險效力終止或消失。
　?、俸贤氖?br/>　　合同效力的停止稱為停效或失效。對于人身保險,可因下列情況出現(xiàn)導致合同效力停止：
　　A．墊付保險費的本息超過解約金時；
B．第二次以及以后分期保險費,逾寬限期間而仍未交付時；
C．保單質押貸款的本息超過責任準備金時。保險合同如果停效,不能說合同已經消滅。合同停效后,如果在兩年內被保險人仍具備可保條件,投保人可根據(jù)有關規(guī)定申請復效。
②合同無效
　　無效合同從合同的開始就不發(fā)生法律效力。合同作為一種法律行為,凡屬中國《民法通則》第58條規(guī)定各款的民事行為,從行為開始就沒有法律約束力。這里包含有：無民事行為能力的人作為當事人；以欺詐、脅迫的手段或乘人之危使對方在違背自己真實意思的情況下的行為；違反法律或者社會公共利益的行為；合同違反國家指令性計劃的行為。
　　此外還有保險合同所特有的原因導致合同從剛開始就無效。
　　比如為第三人訂立的死亡保險合同未經被保險人的同意；以神志喪失不能辨認自己行為的精神病人為死亡保險的被保險人；被保險人投保年齡不實,其真實年齡已超過保險人規(guī)定的最高承保年齡限度；訂約時保險事故已經發(fā)生；等等。保險合同如屬無效,當事人之間并不發(fā)生基于合同的權利義務,故在保險事故發(fā)生后,則無需履行,若在履行后,則保險人得請求返還已付的保險金。
　?、酆贤南麥?br/>　　發(fā)生下列情況時,保險合同歸于消滅：
　　A．因合同的終止而消滅。一般投保人可以隨時單方面終止保險合同,保險人卻不能任意終止合同。
　　B．因保險期間屆滿而使合同歸于消滅。
　　C．因合同的解除而消滅。保險人雖沒有任意終止合同的權利,但在特定情況下可以行使解約權。如當保險人發(fā)現(xiàn)投保方在投保時違背告知義務時,即可行使解約權。
　　終止與解除不同,在終止前,合同效力依然存在,如發(fā)生保險事故,保險人仍應負給付保險金責任。而保險人行使解除權,可使合同一切效力消滅,恢復合同未訂立前的原來狀態(tài)。即使在保險人行使解約權的當時,保險事故已經發(fā)生,保險人也可以因為解約而免除給付保險金責任。不過,保險人在行使解約權時也受到約束,如保險人只可在獲悉投保人或被保險人違反告知義務的一個月內可以行使解約權,逾期即不得再解除；只能在合同有效訂立日起或復效當日起的兩年內才能行使解約權,超過兩年就不能再行使解約權。
D．因約定的保險事故發(fā)生,并依約已由保險人履行給付保險金義務而使合同歸于消滅。如果導致被保險人死亡事故是保險單上規(guī)定的除外責任,使保險人免負保險金給付責任,但因保險標的不復存在,也使保險合同隨之終止。