終身壽險的種類繁多,各具特點。通常,不同的險種總是在特定的社會經(jīng)濟環(huán)境下為滿足特定的市場需求而推出的。本節(jié)將按繳費期限、被保險人數(shù)為分類標(biāo)準(zhǔn)介紹各類終身壽險的主要特點及其適用性。附錄5—1列示了一張美國終身壽險保單,它可以為沒有接觸過或初次接觸壽險保單的讀者提供一個感性的認(rèn)識,讓讀者了解壽險保單的主要條款和內(nèi)容,了解保單條款的復(fù)雜性和專業(yè)性。按繳費期限分為全期繳費、限期繳費和躉繳終身壽險。
(1)全期繳費終身壽險
全期繳費終身壽險又稱普通終身壽險,是最早出現(xiàn)的一類終身壽險,已有上百年的歷史,主要特點是固定保額、平準(zhǔn)保費、功能簡單。這是與當(dāng)時保險需求單一、保險經(jīng)營管理水平低下等歷史環(huán)境相適應(yīng)的。全期繳費終身壽險的保額通常保持不變,要求在被保險人死亡之前一直繳納等額的保費(稱為平準(zhǔn)保費),克服了定期壽險每滿一個保險期限,費率不斷提高的不足。由于分散在被保險人的整個生存期間繳納保費,其金額相對低于其他繳費方式。全體繳費終身壽險適用于保費支付能力較低,且需要終身保障的被保險人,該保險在保險市場的發(fā)展初期占有較高的市場份額。但由于該險種的靈活性較差,面對人生階段不斷變化的保險需求,除了失效或退保外,無法作出有效的反應(yīng)和調(diào)整,因此市場份額逐漸讓位于其他險種。
　　(2)限期繳費終身壽險
　　限期繳費終身壽險是在約定期限內(nèi)繳納保費的終身壽險。繳費期限可以是一個特定的年數(shù),如10年、20年,也可以是被保險人滿某一年齡,如滿60或65歲時不再繳納保費。過了繳費期限后,該保單就成為繳清保單,投保人就不需要繳納任何保費,但保障終生有效。由于相對于全期繳費終身壽險其繳費期限縮短,而保險公司提供的保障沒有變化,所以每次繳納的保費必將高于全期繳費保單,而且繳費期限越短,兩者的差距越大。設(shè)汁限期繳費終身壽險的原因是,某些人需要終生的保障,但有保證的收人只集中在一段時期內(nèi),比如,退休后收入將急劇下降或終止,繳費能力受到嚴(yán)重影響,這些人希望利用工作期間的高收入盡早使保單成為繳清保單,以免保單因不繳保費而失去效力。顯然,全期繳費終身壽險此時將無能為力,而購買限期繳費終身保險就可以很好地滿足這些人的保險需求。
　　(3)躉繳終身壽險
　　限期繳費終身壽險的一個特例是躉繳終身壽險,即在保單簽發(fā)時一次性繳清保費的終身壽險。這樣,保單一經(jīng)簽發(fā)就成為繳清保單,投保人不必?fù)?dān)心保單失效的可能。由于躉繳保費通常是保額的40％一50％,金額很高,很少有人選擇這種繳費方式。在某些特殊情況下,比如,某人購買彩票獲得了一筆巨額的現(xiàn)金獎勵、某受益人從保險公司領(lǐng)取了一筆高額的保險金等,可以采用躉繳方式購買終身壽險。
　　我們知道,所有終身壽險都會累積現(xiàn)金價值,并在被保險人生存至生命表年齡上限時等于保額,不同的繳費期限決定了現(xiàn)金價值的增長速度。全期繳費終身壽險的現(xiàn)金價值增長最慢,躉繳終身壽險的現(xiàn)金價值增長最快,限期繳費終身壽險處于兩者之間。圖5—2是35歲投保、1 000元保額的終身壽險在不同繳費期限下的現(xiàn)金價值增長模式示意圖。從圖中可知,從任何達(dá)到年齡來看,繳費期限越短的終身壽險,其現(xiàn)金價值越高,躉繳終身壽險在簽發(fā)之時就具有較高的現(xiàn)金價值,限期繳費終身壽險的現(xiàn)金價值高于全期繳費終身壽險；變?yōu)槔U清保險后,現(xiàn)金價值的增長模式相同；當(dāng)?shù)竭_(dá)年齡等于生命表年齡上限(假設(shè)為100歲)時,各種終身壽險的現(xiàn)金價值均等于保額1 000元。
一般地,死亡率是隨年齡遞增的,也就是說實際的死亡保險成本是遞增的,因此,無論采用全期繳費、限期繳費還是躉繳方式購買終身壽險,都意味著投保人必須預(yù)付未來年份的部分死亡成本,在保單生效后的初期,保費將高于實際的死亡保障成本,而在保單生效后的后期,保費將低于實際的死亡保障成本。預(yù)付的資金將形成現(xiàn)金價值,成為投保人的權(quán)益。當(dāng)被保險人死亡時,受益人可以從保險公司獲得死亡保險金,但不能同時領(lǐng)取相應(yīng)的現(xiàn)金價值。比如,對于某保額為10萬元的終身壽鹼,在被保險人死亡時,不論現(xiàn)金價值是多少,受益人最多只能領(lǐng)取10萬元死亡保險金。該10萬元保險金可以視為退還的現(xiàn)金價值與一定數(shù)量的凈死亡保障。如果在被保險人死亡時,現(xiàn)金價值是3萬元,則受益人實際上是獲得了3萬元現(xiàn)金價值及7萬元的死亡保障。