相對其他壽險產(chǎn)品而言,定期壽險具有費率低、保障程度高等特點,它受到了人們的普遍重視,尤其在保險市場的初級發(fā)展階段,定期壽險的市場份額比較高。歸結起來,定期壽險具有下列重要作用：
1．對收人低、保障需求高的個人或家庭具有重要的作用由風險管理的基本原理可知,個人或家庭應該為面臨的重大風險尋求必要的保障。比如,某人工作不滿1年,剛剛結婚,而且是家庭的主要收入來源,顯然,他的意外死亡或殘疾就會構成該家庭的重大風險,因此,對保障型保險的需求很高,但在通常情況下,他的收人不會很高,扣除日常的各項必要支出后,難以購買足夠的終身壽險或其他具有現(xiàn)金價值的高保費壽險保單,這時,購買定期壽險是最合適的,而且可能也是惟一的選擇。如果購買可轉換定期壽險,還可以確保在有支付能力時不會因健康狀況惡化而失去投保終身壽險的機會。
2．作為終身壽險或兩全保險的有效補充由于定期壽險費率較低,等額保費所能購買的定期壽險保額遠遠高于終身壽險或兩全保險,因此,在創(chuàng)業(yè)階段或者在撫養(yǎng)子女階段,可以購買高額的定期壽險來補充終身壽險或兩全壽險的不足。
　　3．改善信用的有效手段
　　前面介紹的抵押貸款償還保險和信用人壽定期保險有效地降低了債務人的信用風險,既有利于改善貸款條件幫助其獲得所需的貸款,也有利于保全房產(chǎn)、汽車等家庭財產(chǎn)。
定期壽險的局限性主要表現(xiàn)在以下三個方面：
1．保單失效率高由于定期壽險的保險費率通常沒有現(xiàn)金價值,所以容易引起保單失效。保單失效對保險雙方都不利,被保險人可能暫時失去保險保障,而保險公司可能無法收回前期發(fā)生的高額費用,而且增加了業(yè)務的波動性。
2．逆選擇風險高基于定期壽險低費率、高保障的特點,健康狀況不好的人比較傾向于購買高額的定期壽險。如果保險公司不能準確識別風險而簽發(fā)保單,實際死亡率就可能高于預定死亡率,從而不利于保險公司,構成逆選擇風險。為降低逆選擇程度,保險公司必須加強核保能力,而信息的不對稱性加大了核保的難度和費用。無論何種情形,都將提高保險公司的經(jīng)營成本,反過來又會提高定期壽險的費率,不利于定期壽險的投保人和潛在投保人。
3．保險消費者容易產(chǎn)生“吃虧”心理當定期壽險滿期時,如果被保險人仍然生存,保險公司沒有任何給付責任,某些消費者會產(chǎn)生這樣一種感覺,即履行了繳保費的義務而沒有獲得任何補償?shù)摹俺蕴潯毙睦怼．a(chǎn)生這種心理的原因是沒有真正認識保險的本質,專欄5—2有助于我們加深對保險本質的理解,消除“吃虧”心理。